杂志汇首席财务官

伴随着经济体系的变革，我国企业信贷体系发生了重大的变化，由以大型企业为主要贷款群转变为中、小、微企业成为贷款主力军。然而，小微企业贷款的瓶颈是缺乏高效率、低成本、高精度基础征信服务。此外，互联网金融的发展带火了P2P市场，也折射出风控体系建设的缺失。

长久以来，我国征信市场都是以央行为主导的单一格局。央行征信系统主要收集以银行信贷信息为核心的企业和个人信息，但是不管是在用户的覆盖面还是数据的多样性上，央行征信系统都有很大的局限性，这也是大数据征信所觊觎的市场机会。

随着大数据技术在各行业的深入应用，运用大数据为征信打开一条通路，逐渐成为了社会主流的意识。信用服务从业者、互联网金融公司都对此进行了很多探索。本刊特别采访了在大数据征信领域具有代表意义的四家公司，通过看似零散的数据背后寻找商业逻辑。

2015年9月，北京小崔时代信息服务有限公司推出91征信，这是一种基于分布式技术的多重负债解决方案。P2P公司、小额贷款公司、典当行等民间金融服务机构通过91征信提供的标准化接口，即可实现信息互通，联防联控，在贷前避免借款人同时多处借贷，也可以帮助机构风控部门优化贷款额度，避免超额授信。这样一套分布式征信解决方案以及规则的制定者，是一个2010年就入行P2P领域的风控老兵薛本川，他的91征信已经是中国第一的分布式征信解决方案，半年的快速发展背后是一个从业者6年的思考与执着。

连续创业

2010年，薛本川毕业于中科院研究生院，曾在创投服务机构清科集团实习，每天接触大量的创业公司案例，使得他对创业公司产生了极大的兴趣，毕业后他拒绝了多家银行的Offer，来到了刚刚获得A轮融资的宜信公司，在组建不久的信用管理中心工作。

“由于市场上的小额信贷类P2P之间信息并不互通，也没有接入任何征信机构，对个人进行授信过程中面临着很大的风险，审核团队经常会纠结一些问题，比如借款人在其他公司是不是黑名单，是否在其他公司同时借了很多钱等等，我们常用的解决方案就是通过QQ群相互询问的方式，有用但是效率特别低。”薛本川回忆，中国区域风控联盟总群刚开始组建时只有30人，到今天已经增加到2000人。该群中每天都在进行着的也是最频繁发生的事情，就是来自各个P2P公司的风控从业者互相询问是否在对方公司存在某个借款申请人的借贷记录，以期了解借款人的多重负债情况。

“这种自发的零散的信息共享QQ群，自从有P2P信用贷款以来，便一直存在，直至今天依旧活跃。”

薛本川认为这个行业势必会对风险信息的共享产生强烈的需求，而贷前审批中“黑名单”是绝对的“刚需”，于是2012年，薛本川从宜信离职，从“黑名单”入手，和两位朋友一起创办了“思危名单”，这是一个黑名单共享平台，以中央数据库的形式，代替零散QQ群，提高效率。同时他们还为很多新兴的P2P企业提供系统技术支持，曾为信用宝、合众普惠、安信等提供系统外包开发服务。这两项服务在开始的一年多时间里进展很顺利，办公地点也从北京七井胡同搬到了万达写字楼，然而好景并不长。

2013年，“思危名单”的黑名单收费业务受到了两家专业的征信公司的冲击：安融征信和上海资信，前者跟宜信达成战略合作，后者有央行背景，而且打的都是免费牌，“思危名单”的用户流失严重。而软件系统外包业务也由于投入时间长，周期慢，且极难标准化而变得举步维艰。

公司到了必须转型的时刻。薛本川又把目光瞄准了贷后催收领域，他发现很多信贷公司都有同样的一个需求——催收。“催收有两个痛点，一个是找人，一个是谈判。”如何发挥互联网找人的优势？薛本川决定从商业模式上下手，“之前查到黑名单是你给我钱，现在反过来，我给你钱，比如别人在搜张三，你认识他，给出联系方式，我就给你一笔钱。”

2015年3月，全民悬赏催收平台“人人催”上线，不久就获得经纬中国一千万天使投资。“催收做的是清道夫的工作，我们的催收市场越好，说明整个P2P市场就越差。”薛本川说，有一天他再打开QQ，看到风控的同事们仍然在QQ群里面相互询问借款人的多重借款情况，他意识到现在的路走得有些偏离初衷了，当初是希望利用互联网技术实现降低行业风险，虽然人人催业务越做越好，但反而会觉得自己的任务没有完成。于是他们决定进行产品创新，重新将精力集中在解决贷前授信风险上，实现这个行业的信息共享。”

在催收的过程中，薛本川他们团队一直在思考，为什么借款人会因为仅仅三千元月供产生违约，小额信贷的逻辑不是“因为额度小，违约成本高，而不会或者不值得违约吗？”然而，他们发现死账的主要特征就是多重负债。信息对称后才能进行理性授信，现在的征信没有解决这个问题。

2000年3月26日，高强和另外五位清华大学的博士和硕士一起成立蔚蓝网络书店。创业之初，高强仔细研究了亚马逊的模式，并以此为蓝本，提供多城市送货上门，货到付款。

为了充分利用资源，做出自己的特色，蔚蓝网一开始就将目光定位于专业人士和高校师生，将专业性图书一网打尽。稳扎稳打之后，才向社会开放，并扩大图书品类。2004年9月，蔚蓝网站流量上超过贝塔斯曼网站，成为中国第三大网上书店。

但是，市场竞争越来越激烈。当当和卓越等有大量资金支持的网站在大肆分割市场，一些小规模的同类网站也蓬勃兴起。

“在最困难的时候，蔚蓝只有4个人，每天书配好后，我就自己给买书的人送过去。那个时候，我的情绪很低落。”高强回忆说。

清华大学的毕业生，如果不选择创业，大多也可以有比较好的工作机会，高强也曾在创业和就业之间进行艰难的抉择，“我享受创业带来的一切痛苦，每次痛苦过后，自己都在成长。”

2009年，蔚蓝网被人天书店并购，成为旗下控股公司。人天店是当时中国大陆最大的民营图书发行公司和出版信息提供商。

“这次创立法海风控跟我的背景有关。”高强硕士学的是计算机管理专业，当时的毕业论文就是人工智能的故障诊断专家系统，而法海风控就是一个基于人工智能的大数据风控平台。

2011年4月，北京鼎泰智源科技有限公司成立，注册资本2100万元人民币，2014年7月开始打造法海风控，以致力于云计算技术及金融大数据采集、清洗、分析与挖掘。

在不断弱化对借款人实地调查的前提下，充分运用现代数据信息和技术，通过多渠道信息采集，强化多信息校验、分析和逻辑判断，解决调查、审查、贷后管理中的信息不对称问题，并为经营决策提供支持。

2014年11月1号，法海风控网上线。借鉴蔚蓝网创立之初的策略，高强采取聚焦的方法将目光锁定在司法领域，以此作为突破口。“司法数据是一个硬需求。做风险控制首先要查这家企业有没有司法风险，原来查询难度大，要几千个网站十万多个子频道才能找全，而且很多企业都是全国做业务。”高强说。

从数据服务到人工智能

“法海风控的核心是人工智能。大数据是一个概念，更重要的是用人工智能的方式，对超过百亿的海量数据进行梳理。”高强谈到。

法海风控第一个上线功能是“中国企业诉讼记录查询系统”。该系统监控全国法院系统1.9万个频道，可以提供上亿条的查询，并且以小时为单位进行更新。系统数据来源于全国各法院公开各类涉诉涉案信息，保证信息真实可回溯。查询系统采取封闭式会员制共享模式，帮助金融机构进行风险识别和管理。

目前，法海风控的人工智能系统——小龙人元智，已从版本1.0的一维司法数据升级到版本2.0的多维数据，包括工商、税务、环保、招聘、招投标、省企业信用等47个维度数据，数据总额近10亿条。小龙人3.0也在积极准备上线中，届时将有更加深化全面立体，广度深度相结合的诸多维度信息。

面对海量信息，任何金融机构以及征信机构都无法再用人力完成对信息的处理。法海风控掌握自有云平台技术，精通ETL/SOA/SOGI/NLP，能够快速部署和实施大规模数据并行计算。法海的“一眼清文摘系统”，可以把海量查询数据汇录成精简报告，使原需几万小时人力处理的工作量，可以在几秒钟内完成。

高强透露，法海风控的第一批用户来自微信群，借鉴的是小米“反复迭代，小步快跑”的模式，“产品出来后，让他们测试，大家提意见，我们不断改进。”

目前，法海风控的合作伙伴总数接近7000家。其中，既有邓白氏等国际顶尖的咨询公司；又有招商银行、兴业银行、芝麻信用、鹏元征信等著名金融机构；更有哈佛大学、清华大学、北京大学等一流高等学府。

“我们主要服务银行大客户，大客户需求丰富，要求高，让我们成长。解决挑剔的大客户的问题，小客户就能服务更好。”

法海风控为大客户按需定制分析报告。以银行的风险监控为例，信贷经理应该查询企业的工商信息、征信信息、法院信息、媒体信息，全面了解企业是否有负面消息和重大或有事项。法海结合银行的业务流程，设计了贷前查询模块、贷中评估模块和贷后监控模块，并允许客户在PC端和移动端进行查看。

“新技术是一种工程样本，不是实际应用，要特别强的人进来把它做好。”在高强说看来，新时代创业，高精尖人才是主力军。

法海风控目前共有9位博士。在技术研发方面，既有来自清华的工程物理博士、数学博士，人民大学的金融博士，也有来自政法大学的法学博士后；在市场营销方面，既有20多年经验的资深银行家，也有上市公司的总经理。“大家相互支持，公司发展很快。”

高强越来越意识到团队的重要性，目前他一半的精力都花在招聘上。“我们开放了大量股份，引入领军人才。”

高强认为，未来是人工智能时代。“人工智能的服务市场是一个万亿规模的市场，金融服务领域是一个千亿规模的市场，我们能做多大，源于我们能做多快。现在我们跑得很靠前，希望能够保持优势。”高强说。

2014年8月，网站还未上线，法海风控就获得了来自好贷网创始人李明顺的天使投资。2015年初，法海风控正式做销售尝试，很快就得到市场的认可，鹏远征信是法海风控的第一个大客户。2015年10月，法海风控完成PreA轮融资，由厚持资本、上海百事通联合投资，此轮融资主要用于产品研发更迭及服务器添置。目前，法海风控正在进行下一轮融资。

大数据征信案例3

观数科技：观数观人观天下

“观数科技的口号是观数观人观天下，从数字了解人，人是所有商业活动的根本。社交数据，是我们创业的一个基础。”李科说。

观数目前有三个面向用户的产品：法眼、天眼和慧眼。天眼，是观数自己研发和使用的数据获取系统。法眼，这是一套针对小额信贷风控的征信产品。慧眼产品是一个用户画像系统，根据不同用途可能会有不同的指向性。

作为一家数据公司，观数科技的数据可以分为两类：一类是非授权数据，包括自己积累的5亿人的多平台社交数据，以及从众多第三方接入的数据，向用户提供电话黑名单、购物黑名单等查询功能。

另一类是授权数据，结合用户授权来获取用户其他的一些深度的、更精准的信息，如通信数据、电商的购物数据等，深度挖掘用户价值。

观数对于社交数据的处理有两个特点：其一是其系统不仅可以爬取人人网、微博等社交网络的web端数据，还可以做到对App数据的爬取；其二是实现多个平台的打通，可以分析申请人的社交关系、地理位置、互联网行为习惯、言论、兴趣爱好等一系列的信息。

通过一些与金融看似不相关的或是弱相关信息的交叉验证，做到识别用户身份“数据DNA”，对用户进行画像。

例如对于投资理财用户，其画像主要是进行职业和收入的预测，以及风险偏好和投资意愿的判断，目前其职业预测准确率可以达到80%。

“最核心的一点是，要确立一个优质的客群，如果门槛设置过低，会导致大量不合格的客户进来，那金融风险就无法事先控制了。”李科说。

毫无疑问，腾讯的数据是社交领域的老大，其征信产品有两大类别：一是反欺诈产品，包括人脸识别和欺诈评测；二是信用评级产品，包括信用评分和信用报告。

“但是腾讯和其他社交平台数据打通的可能性不大，而且腾讯的生态是围绕自身的数据源展开的，不会考虑建一个通用的数据源。我们是把公开的各种社交数据收集起来，通过大数据建模以后进行关联，形成一个数字DNA。”李科说。

观数科技的模式是识别自然人的数字的特征，而不是基于设备识别的模式。比如张三用手机贷款，一旦换手机，采用设备识别的模式，就会有缺失。但是社交数据里面留下的特征，无论怎么换设备，都可以识别出来。

从识别的角度来说，社交数据分析作用会更强。在传统信贷领域里面，欺诈者可以针对风控点做一些相应的准备，不管是资料准备也好，还是相关的数据也好，去做匹配。但是他在社交平台上面曾经留下的和现在正在发生的这些相关信息，无法全面造假。

李科表示，在非授权数据中，社交产生的大量公开信息对征信也很有意义，美国也有利用Facebook和Twitter数据做征信的公司。

“针对不同的场景、不同的借款人，社交数据在模型中的权重是不同的，说到底社交数据是一个征信元素，是个人征信的基础数据之一。”

看似红海，实则蓝海

基于美国个人征信市场达600亿美元的规模，考虑到我国人口基数的庞大，未来发展成熟之后我国的个人征信市场空间很可能达到1000亿元规模。目前，无论互联网巨头还是创业公司都争相进入大数据征信领域，但是真正能够形成竞争优势和行业壁垒的屈指可数。

“这个行业看似红海，其实是蓝海。”李科说。

伴随着移动互联网时代兴起，围绕着移动上网设备信息、地理位置信息、运营商信息的大数据公司和大数据服务层出不穷，并开始运用在P2P的贷款审核和交叉核验流程中。但是，数据的来源和有效性依然制约着大数据征信产业的发展，目前行业依然处于早期的探索阶段，尚未有成熟的“杀手级”应用工具出现。

另一方面，国内的征信业务商业模式与收费标准还在摸索之中。商业模式即个人信用产品的主要需求，既包括消费信贷的授信方、商业银行、保险公司等金融机构，也包括雇主、司法部门及消费者个人。

在美国的个人信用体系下，“数据”是由信贷提供者益博睿（Experian）、艾克菲（Equifax）、环联（TransUnion）为代表的三大征信机构提供信息，并按合同规定从征信机构购买信用报告。

据悉，美国的三大信用局和1000多家地方信用局收集了1亿6千万成年人的信用资料,每年出售6亿多份消费者个人信用报告,收入超过100亿美元。

目前，国内基本成形的个人征信格局是“央行征信局+8家准牌照拥有者+规模不等的能够提供征信服务的放贷机构”。参照央行的收费标准，银行向央行征信系统查询个人信息为8元/笔，企业信息为100元/笔。国内个人每年有三次在央行征信系统免费查询自己征信信息的机会。

“卖数据不是一个好方法，而且倒卖个人数据是违法的，它的附加值也没有发挥出来，不是好的企业运营思路。我们希望把这些数据脱敏以后建模，让它落地在某个产业的辅助上，帮衬业务，做用户拓展、画像、用户营销等等。”李科表示。

目前，征信产品的使用方还是集中在政府部门、银行和金融机构。随着互联网信息技术的切入，开始出现两大趋势：第一，征信产品的应用将由低频金融服务向高频金融服务转化；第二，互联网征信应用将由金融服务场景向生活服务场景转化。

李科透露，现阶段观数科技的商业模式是帮助金融机构进行用户数据分析，给出风险结果，每一个人收取一定的费用。也会结合某个行业相关的企业形成闭环，开放数据使用接口，形成战略合作，比如帮助社交产品进行导流，客户分析以及精准营销。目前，观数科技的付费客户中以小贷公司、消费分期公司居多。

在他看来，E租宝事件预示着P2P行业野蛮生长时代的结束，未来两年合并、转型、淘汰将成为p2p行业的关键词，而风控能力将是平台能否存续的关键因素。

“对于P2P平台来说，谁拥有了优质的借款人，谁就能生存，而优质的借款人无疑与强有力的风控密不可分。对我们来说，是一个机会。”

大数据征信案例4

神州融的“铁人三项”

北京神州微融金融信息服务有限公司（简称“神州融”）成立于2014年4月，是一家大数据风控平台服务商，重点为小微信贷打造IT风控系统、大数据征信以及互联网服务。目前，神州融团队里的成员不仅有大型银行IT高管、跨国金融机构的评分建模风控专家和金融外包服务专家，还有来自平安、宜信等谙熟小微信贷产品、O2O运营管理的高管。“要想真正实现互联网金融的铁人三项，这样团队结构比较合理。”神州融创始人黄海珈说。

征信老兵

黄海珈深耕数据服务领域十几年。1998年，中国电信和八十余家部委信息中心联合发起政府上网工程，设立了一个常设机构，政府上网工程服务中心，黄海珈是项目负责人，负承载维护中央政府网站。

“当时美国已经有电子政务，中国还没有正式推行。我们是第一次鼓励引导推动政府在互联网上公开建网站，注册域名，推动政府信息共享，因为80%的行业信息是掌握在政府手里。”

这个工程取为推动中国政府信息化进程做出了重大贡献，并且对黄海珈接下来的创业生涯产生了深远的影响。

2001年，黄海珈敏锐察觉到电子政务在推进过程中将产生出巨大的机会，成立国政通，专门为各地政府信息化提供规划和咨询。

“国政通是第一批做个人征信数据整合的公司，我们跟当时国内有个人数据的机构合作，摸索出了一整套数据授权，隐私保护和数据使用的方法，建立了很多行业的标准。”

2003年，随着电子商务等互联网业务开始蓬勃发展网络欺诈事件层出不穷，打造一个诚信的互联网体系的需求不断增加，但是政府能够提供的反欺诈的渠道和资源并不多。

于是在2004年，黄海珈成立身份网ID5·CN，是和公安部的全国公民身份号码查询服务中心合作，专门针对社会上的假身份证泛滥而提供的一项身份认证的服务。

身份网ID5·CN的用户范围很广，包括政府部门、企事业单位还有个人。比如工商税务可能会涉及到有一些假的身份证来办执照，比如婚恋交友社区、人才网站等等。

“我们提供的是比对服务，把你要验证的对方的姓名和身份证号码来比对，我们只回复对或不对，所以这项服务是不涉及隐私。”

依托于公安部全国13亿人口的身份信息系统，身份网对互联网的实名制、SNS社区的健康发展都有很重要的作用。

2012年，黄海珈看到了中国互联网金融的兴起，也发现了风控和征信是这个行业普遍面临的问题。相比发达国家，中国的征信起步较晚。在黄海珈看来，2010年是中国征信行业的分水岭。2010年以前，是征信行业的萌芽期。2010年，人民银行设立征信管理局，成立全国性的征信中心，我国征信才进入了实质性的发展阶段。

2013年之后，进入了转型的阶段，当年人民银行发放了关于八家征信机构的试点通知，并且颁布了《征信管理条例》以及《征信机构管理办法》。

因此，国内的小贷征信也有着自身的特殊情况：首先，国内征信数据覆盖的人群目前还很有限，与美国等国家还存在较大差距；

第二，我国消费者信用数据的深度不够。以美国为例，其消费者信用数据可以关联到信用卡、房屋贷款、汽车贷款、银行存款、水电煤气费等各个方面，而我国目前的消费者信用数据仅能关联到信用卡和房屋贷款；

第三，我国各区域的经济水平也存在较大差异；第四，银行数据覆盖面太低，缺乏用户行为数据。

2014年4月，黄海珈成立神州融，提出了大数据风控平台的概念。“在这个领域国政通是先行者，服务了很多银行、电信、互联网公司。在行业的理解力，已经具备了很多优势。”

神州融在这个基础上做深度加工，不光是数据上的整合，还为小微信贷打造IT风控系统、大数据征信以及互联网服务这“铁人三项”。